每經(jīng)記者 黃小聰    每經(jīng)編輯 葉峰    

近日，深圳證監(jiān)局下發(fā)了一份《證券期貨機(jī)構(gòu)監(jiān)管情況通報(bào)》，記者注意到，監(jiān)管近期對(duì)部分基金管理人、基金銷售機(jī)構(gòu)在基金銷售過(guò)程中存在的違規(guī)行為進(jìn)行了處理，其中多個(gè)常見(jiàn)的宣傳用語(yǔ)被點(diǎn)名，比如“預(yù)計(jì)一日售罄”“成立以來(lái)平均每12天創(chuàng)一次新高”等。

另外，針對(duì)這些基金銷售過(guò)程中的違規(guī)行為，監(jiān)管也提出了多點(diǎn)要求。

2家基金公司、1家銀行因銷售違規(guī)被通報(bào)

根據(jù)該份通報(bào)內(nèi)容，深圳證監(jiān)局表示，近期，證券市場(chǎng)較為活躍，基金銷售呈火爆態(tài)勢(shì)，基金宣傳推介違規(guī)行為時(shí)有發(fā)生。

其中主要舉例了2家基金公司和一家銀行在基金銷售過(guò)程中存在的違規(guī)行為。

具體來(lái)看，基金公司A在宣傳推介材料中多次基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)取自wind及銀河證券而非定期報(bào)告，也未經(jīng)基金托管人復(fù)核。二是該基金公司銷售人員擅自修改經(jīng)公司審核的宣傳推介資料，增加“確保組合凈值不跌破0.95，力爭(zhēng)最大回撤不超過(guò)10%”的預(yù)測(cè)基金證券投資業(yè)績(jī)的違規(guī)表述。

不僅如此，該基金公司還向銷售機(jī)構(gòu)工作人員電話提供“預(yù)計(jì)一日售罄”“成立以來(lái)平均每12天創(chuàng)一次新高”等強(qiáng)調(diào)集中營(yíng)銷時(shí)間限制、片面宣傳基金的宣傳用語(yǔ)。

還有基金公司B，其電子商務(wù)部未經(jīng)合規(guī)部門審查自行在支付寶財(cái)富號(hào)發(fā)布宣傳推介材料，該宣傳推介材料載有“收益目標(biāo)：任一時(shí)間買入并持有90天，正收益概率100%“”收益目標(biāo)：任一時(shí)間買入并持有60天，正收益概率100% “等內(nèi)容。

深圳證監(jiān)局認(rèn)為，上述內(nèi)容以“收益目標(biāo)”的形式預(yù)測(cè)基金的證券投資業(yè)績(jī)，以“正收益概率100%”夸大宣傳基金可能使投資人認(rèn)為沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)，違反了《銷售管理辦法》相關(guān)規(guī)定。

除了這兩家基金公司，還有C銀行及財(cái)富管理事業(yè)部未經(jīng)合規(guī)部門審核，開(kāi)展某基金系列營(yíng)銷活動(dòng)，也存在多項(xiàng)違規(guī)行為。

其一，違規(guī)進(jìn)行預(yù)約認(rèn)購(gòu)。在該基金銷售預(yù)熱期間，通過(guò)“客戶意向問(wèn)卷”的方式，收集客戶認(rèn)購(gòu)意向。其二，基金過(guò)往業(yè)績(jī)披露不完整。C銀行APP上登載的該基金宣傳推介材料中，在展示基金經(jīng)理管理的其他公募基金業(yè)績(jī)時(shí)，未登載自基金合同生效當(dāng)年開(kāi)始所有完整會(huì)計(jì)年度及2020年上半年的業(yè)績(jī)。其三，違規(guī)登載個(gè)人推薦性文字。C銀行網(wǎng)金及財(cái)富管理事業(yè)部制作的C銀行行長(zhǎng)特別助理等4位公司人員的宣傳海報(bào)和視頻，內(nèi)部包含“我看好某基金”等個(gè)人推薦性文字，并形成了外部宣傳推介效應(yīng)。

違規(guī)行為主要反映三方面問(wèn)題

最終，A基金公司被采取了出具警示函的行政監(jiān)管措施，并對(duì)2名責(zé)任人員分別采取了監(jiān)管談話、暫停履行職務(wù)的行政監(jiān)管措施。

B基金公司則被出具了監(jiān)管提示函，2名責(zé)任人員分別被采取了出具警示函和暫停履行職務(wù)的行政監(jiān)管措施。

還有C銀行也被采取了出具警示函的行政監(jiān)管措施，3名責(zé)任人員被分別采取了出具警示函、監(jiān)管談話、暫停履行職務(wù)的行政監(jiān)管措施。

深圳證監(jiān)局表示，上述這些違規(guī)行為，主要反映了三方面的問(wèn)題，一是，基金宣傳推介合規(guī)意識(shí)不足。相關(guān)基金管理人、基金銷售機(jī)構(gòu)對(duì)相關(guān)法規(guī)、監(jiān)管要求重視不夠，基金宣傳環(huán)節(jié)合規(guī)意識(shí)淡薄。

二是，對(duì)員工行為的合規(guī)管理不到位，對(duì)于銷售部門未經(jīng)合規(guī)部分審核開(kāi)展宣傳推介行為缺乏有效的事前防范和事后監(jiān)測(cè)機(jī)制。個(gè)別公司還存在銷售部門對(duì)公司經(jīng)營(yíng)貢獻(xiàn)大，在公司話語(yǔ)權(quán)較高，忽視合規(guī)管理要求的問(wèn)題。

三是，對(duì)新興營(yíng)銷方式的合規(guī)管理存在漏洞，新興營(yíng)銷方式更注重互動(dòng)性、即時(shí)性、趣味性，營(yíng)銷人員基于獲客動(dòng)機(jī)容易忽視合規(guī)要求，而部分基金管理人、基金銷售機(jī)構(gòu)對(duì)新興營(yíng)銷方式的合規(guī)管理存在一定的空白，導(dǎo)致容易發(fā)生違規(guī)行為。

直播宣傳推介方式應(yīng)納入制度規(guī)范

據(jù)此，深圳證監(jiān)局提出多項(xiàng)要求，首先，基金管理人要秉持專業(yè)精神，規(guī)范開(kāi)展基金銷售行為，在市場(chǎng)相對(duì)活躍時(shí)期，應(yīng)自覺(jué)抑制盲目追求規(guī)模增長(zhǎng)的沖動(dòng)，尋求管理規(guī)模與自身管理能力，后臺(tái)支持能力的匹配，對(duì)投資者利益負(fù)責(zé)。在開(kāi)展基金銷售活動(dòng)時(shí)，應(yīng)堅(jiān)持專業(yè)財(cái)富管理者的定位，理性、客觀、專業(yè)、審慎地展業(yè)，避免使用夸張、夸大、不切實(shí)際的言行“博眼球”。

其次，要求各公司應(yīng)對(duì)基金銷售行為全面梳理，查找薄弱環(huán)節(jié)和漏洞，有針對(duì)性地加強(qiáng)合規(guī)審查力度，避免發(fā)生違規(guī)事件。一是，建立健全基金宣傳推介材料合規(guī)審核機(jī)制，全面落實(shí)法規(guī)關(guān)于基金宣傳推介材料的規(guī)范要求，指定科學(xué)的考核激勵(lì)制度，審慎選擇宣傳用語(yǔ)，二是，全面加強(qiáng)員工銷售行為管理，正式發(fā)布、向銷售機(jī)構(gòu)提供、培訓(xùn)使用的宣傳推介材料必須經(jīng)過(guò)合規(guī)審核，嚴(yán)格規(guī)范員工通過(guò)微信等自媒體宣傳推介基金的行為。三是加強(qiáng)對(duì)公司各渠道發(fā)布信息的事后監(jiān)測(cè)機(jī)制，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和處理違規(guī)宣傳推介行為。

此外，針對(duì)新興基金宣傳推介方式，特別是以直播為代表的與傳統(tǒng)基金宣傳推介信息發(fā)布方式迥異的營(yíng)銷形式，各公司應(yīng)納入制度規(guī)范，完善合規(guī)內(nèi)控機(jī)制。一是事前審核，由合規(guī)部門對(duì)直播涉及的宣傳海報(bào)、PPT文件、直播文稿等內(nèi)容進(jìn)行合規(guī)審核。二是事中監(jiān)督，由合規(guī)人員對(duì)直播過(guò)程進(jìn)行實(shí)時(shí)跟蹤控制，發(fā)現(xiàn)違規(guī)問(wèn)題的視情況采取提醒糾正、增加風(fēng)險(xiǎn)提示、關(guān)閉直播等措施。三是，事后抽查，對(duì)直播過(guò)程進(jìn)行留痕存檔，并定期抽查，發(fā)現(xiàn)違規(guī)問(wèn)題的進(jìn)行內(nèi)部追責(zé)。

封面圖片來(lái)源：攝圖網(wǎng)